حاسبة «إيجار أم شراء عقار؟»

تجيب حاسبة «إيجار أم شراء» عن السؤال الخالد: أيهما أفضل — استئجار شقة أم أخذ تمويل عقاري. أدخل سعر العقار ومعطيات القرض والإيجار الحالي — تقارن الحاسبة استراتيجيتين بالنقود: رأس مال المشتري (قيمة العقار ناقص الدين المتبقي) ومدخرات المستأجر (الدفعة الأولى والفرق الشهري بين القسط والإيجار المودع في البنك). النتيجة حكم بمقدار الأفضلية ورسم يوضح متى يبدأ الشراء بالتفوق على الإيجار. جميع الحسابات تتم على جهازك.

كيفية استخدام الحاسبة

املأ أربع مجموعات من الأرقام. الشراء: سعر العقار والدفعة الأولى بالنسبة المئوية ومعدل التمويل ومدته. الإيجار: الإيجار الشهري للمسكن الذي ستستأجره والزيادة المتوقعة للإيجار. التوقعات: النمو السنوي لسعر العقار ومعدل الوديعة التي سيدخر بها المستأجر. الأفق: إلى كم سنة نتطلع. تظهر النتيجة فوراً: حكم بالأفضلية بالنقود ورأس مال كل طرف ورسم سنة بسنة.

كيف تعمل المقارنة

عند المشتري يتراكم رأس المال في العقار: قيمته ترتفع بالنسبة المحددة كل سنة بينما ينخفض الدين وفق جدول القسط الثابت. رأس المال = قيمة العقار − الدين المتبقي. للمستأجر مصدران: الدفعة الأولى غير المنفقة والموجودة في الوديعة، والفرق الشهري بين القسط والإيجار — ويودع أيضاً ويراكم الفوائد. وفي الأثناء يرتفع الإيجار كل سنة بالنسبة المحددة. عند الأفق نقارن رأسي المال النهائيين.

متى يفوز الشراء ومتى يفوز الإيجار

الشراء يفوز عادة على أفق طويل: الدين يتجه إلى الصفر والعقارات ارتفعت تاريخياً. الإيجار يفوز عندما يكون معدل التمويل مرتفعاً (القسط يتجاوز الإيجار بكثير والفرق يدر عائداً جيداً)، أو عندما يكون العقار غالياً بالنسبة للإيجار، أو على أفق قصير — في السنوات الأولى يدفع المشتري فوائد فقط تقريباً. غيّر معدل الوديعة من 4% إلى 8% وشاهد الإيجار يلاحق الشراء.

مما يتوقف النتيجة

خمسة محاور. نسبة الإيجار إلى السعر: بإيجار 1,250 $ وسعر 250,000 $ يعيد الإيجار «تكلفة» العقار في نحو 17 سنة — دون هذه النسبة يكون الإيجار أكثر جاذبية. المعدلات: التمويل الغالي يضر المشتري والوديعة المرتفعة تنفع المستأجر. نمو العقار: +2% سنوياً على 20 سنة يصنع فرقاً من ستة أرقام. نمو الإيجار: الفهرسة تقلص أفضلية المستأجر. الدفعة الأولى: كلما كبرت صغر الدين والقسط.

حدود النموذج

الحساب مبسّط ولا يراعي: الضرائب والرسوم عند الشراء، تكاليف الترميم والصيانة (عادة 1–2% من القيمة سنوياً)، ضريبة العقار، العمولات، مصاريف انتقال المستأجر وفروق التأمين. كما يفترض النموذج معدلات ونمواً ثابتين — بينما تتقلب في الواقع. الحاسبة تعطي مرجعاً لمقارنة الاستراتيجيات لا توقعاً مالياً دقيقاً.

هذا الحساب لأغراض إعلامية فقط وليس توصية استثمارية فردية.